《非诚勿扰》：做投资的人该去看看
拥抱二零零九
2008/12/25 23:43 从上初中那时读政治，到大学毕业，我还真没少学过经济学相关课本，只可惜，现在讨论起国家及全球经济危机时或者看新闻联播（我常看此节目，觉得了解最新天下大事是商人的一项必备功课）时，每每对宏观经济运行还有一些对不懂之处存留在心中，比如宏观经济的运营规律是怎么样的？完全市场经济条件下政府的作用是怎么样的？通胀与紧缩各个情况下国民经济运转会给微观的企业家经营带来什么具体影响？如何理解政府每一条政令或人大每一条法律的微观影响？个人如何随宏观经济动向提前做好投资或理财的准备？我相信，像我这样心中留着不少问题的人应该是大有人在，毕竟我们每个人都没法成为职业经济学家对宏观经济点头评足的，但在经济日益全球化以及信息日益透明化的今天，很多商机的确来自于宏观经济面，如果没有从新闻里嗅到一丝的前瞻性，往往在实际过程中会失去很多的商机。
上周去北京时，在清华买了一本《经济学常识》，是几个美国经济学家写给非专业经济学人士的了解经济宏观运行规律的普及书，类似于《时间简史》，让普通人读了，可以用政府决策层的宏观思维去思考经济发展的问题，哈，格局决定结局嘛，我看完了，特点是自由的市场经济运营的一些原理方面，结合这些年看了这么多企业的经历以及与政府等各方面打交道的感触，也的确积累了一些微观的想法。
一、激励机制是经济规律的调节器
人性首先是自利的，是趋利避害的，之后才利他，表现在经济上就是激励机制，即人的本性促使人永远寻求低成本高收入。
经济运行也是如此，当你提供的产品或服务供不应求时，你的收入与利润回报就会比其它产品更高，这时因为企业的逐利性，所以你的竞争者就开始出现，当大家一起提供的同类产品或创新的替代型产品在市场上供大于求时，那时你的利润回报就小了许多，而此时，你自然会将更多的新资本投入到创新中去，以便你重新提供更符合消费者需求的服务，宏观上表现就是资本总是从回报低的行业或部门或企业流向回报高的行业或部门或企业，这个过程起调节作用的是企业与企业家追求利润最大的本性，这是人性，改不了的。所以说激励机制是市场自动调节经济的最根本最重要机制，其调节的手段就是竞争，表现形式是价格。
趋利避害的逐利本性决定了社会的经济基础，自然也就决定了社会的体制即上层建筑，一个政治家或企业家对激励机制的认识深刻程度很大方面决定了他的政治或是经济智慧，大凡做大事情的人都深刻了解经济的本质，其实是人性。在经济法则里，人性没有高尚之说。
二、没有免费的午餐：别相信你始终是最幸运的人
这个世界没有免费的午餐，任何事情你的得到都有代价，在经济中的体现是，我们必须牺牲某些有价值的东西去获取其他你想得到的东西。在经济规律里，我们任何的获得，都有一个成本，唯一的区别在于提供的成本是否低于我获得东西的价值，这个规律不仅适应于企业，还适应于政府以及我们每个人，如果大家以这个观点去看待我们今天所拥有的物品，最后会很失望的发现，我们得到的，包括政府所提倡的公共设施都有我们或大或小的付出。经济学里没有免费的午餐，那么理性的最佳方式是观察你的成本与获得的收入之间的差距。
我遇到很多企业家，在早期发展时，都不注意交税的问题，到了很赚钱的时候，要进行资本运作融资或是上市了，才发现，这些年因为不接会计及税法交税是带来了很多额外的利润与现金流，但代价是你的企业永远没有办法进入到资本市场中得到增值与保值，你的财富永远都是见不得光的，你也永远要害怕哪一天税务局会上门。
无论是政府还是企业还是个人，在经济社会中都会遇到很多的诱惑，比如上半年大家都去买股票，再比如美国次贷的购房者们或是麦多夫骗局的受害者们，他们在进行错误的经济决策前，大都以为自己能享用一顿免费的午餐，却没有想到如果大家都赚钱，那么市场上都赚到的钱是谁亏的？难道是上帝给的？不可能。零和资本市场游戏很多时候就像是一场大赌局，只有够坏的人才有赢的可能，就算能赢，你的代价也许是法律，原因很简单，人无穷的欲望与经济资源的短缺这是一对矛盾体，任何事情都有好有坏，辩证一点也许更好。
三、边际成本的细节：没有任何事情永远是对或是错
没有任何事情永远是对与错的，任何经济上的决策都是相对的，即在一定的环境与条件范围下，你的付出是否小于你的得到，几乎所有的经济决策都是如此，我们很多时候不是要选择说对，还是说错，而是要为自己的决策提供一个条件说，当什么什么样的条件得到满足，我认为是对的，反之，是错的。经济上的决策永远没有绝对的对与错之分，只有何时对与何时错之别，它永远是相对的。
在宏观经济的诸多动向中，任何政府政策或是行业消息或是竞争对手情报出现时，我们都得用边际成本与边际收入综合来考虑与评判，它对我们个体企业或是个人的经济影响力。比如这次危机来临，我们国家先是出台4万亿及各地十几万亿的经济救助计划，后又5次下调利率，再次又是政策吹风又是减税等措施密集出台。这个时候，作为普通人我们会发现政府不会无缘无故的这么大动作，虽说没有办法看到各地实时汇总的经济数据，但只要从政府为面临危机而支付的边际成本就能了解到危机的严重性。
同样，以经济为基础的政治体制也是如此，这个世界绝对没有说哪一种民主体制就是好，哪一种绝对不好，好与不好要看其治理国家，特别是提供人民生活水平所表现出来的促进作用之大小而定。直接点说，如果社会主义也能让我们快速得到比资本主义更大的生产力，那社会主义就是好，反之如果不能，那社会主义就面临前体系的改革与改良，三十年前的改革开放就是领导们在体制选择上的边际决策。
四、贸易促进经济发展
这个原则，我的核心理解是任何物品，在没有被卖出去前，都没有价值。或者说都只能评估其价值，只有在它被用于交易，即贸易时，交换的价值也能体现其价值，如果不交换，它的价值是得不到表现的。当然政治经济告诉我们特别是产品，既然没有卖出来，他也是有使用价值的，但那种价值它没有促进社会经济的增值发展，那是自然经济的自给自足模式，所以在考虑宏观经济时可以忽略不计。
而贸易的基础是互利，即我经常提起的他我实现：我们每个人或是企业或是国家都是利已的，在交易前都是想“自我实现”的，但如果你提供的产品或是服务没有办法满足别人的需求，你的价格比他自己动手满足自己的成本要低很多，那么他是不会买你的商品或服务的。也就是说，只要他买了你的商品或服务，那么你就为他创造了价值，因为贸易是平等的，你也别怀着感恩的心去感谢他，他能与你交易，本质还是因为你提供的服务也帮他解决了问题，这是贸易的本质与核心。所以说现在大家都在说美国人民以后可以自己去生产义乌卖的小商品，而不在从中国进口了，这是桤人忧天的事情，因为如果他们从现在提供高附加值服务再转回来提供基本产品，那美国也将不再是世界的盟主了，因为那时他的价值降低了，那是他在自残。分工协作的基础本身就是互惠互利，如果没有好处可言，资本主义凭什么买你的东西啊？
经济不需要愤青的观点，说实话，很多时候我看到国内某些所谓知名的经济学家的种种言行，觉得特低级，他们打着民族主义等非经济的感性大旗，说着很不专业的经济学的观点，完全就是在放屁。所以在国内如果大家天天都看媒体上的文章，信这些名人的话，而失去自我思考能力的话，迟早有一天你会发现被忽悠得很惨。
值得提的一点是，拉动经济增长的三套马车：投资、出口与消费，这三样都是贸易，投资也是一种贸易，国家的富强、民众的小康靠的就是贸易。
五、变动的交易成本
我之前从没有计算过产品或服务报表里销售成本、销售费用、管理费用、财务费用以及税、营业外支出之外还有什么成本。其实对于宏观经济而言，我们的交易是有很大部分的变化交易成本的，在谈这个问题之前，我们得先来看看政府的作用。
政府是用来干嘛的？新华门上有一句话是：为人民服务。为人民服务本质是为了人民奔向更美好的生活前途而服务，而人民要生活更美好就得自己做好自己的产品或服务，并拿自己的产品与服务与其他人交换，即贸易才能让自己有所回报，回报再用于改善自己的生活，这是全过程。这里面有几个问题是人民本身解决不了的：第一交易公平的问题；第二交易效率的问题；第三交易环境的问题。这就是政府要解决的问题所在。政府靠收全体人民的税而获得收入，理论上他为全体人民服务，那么政府要一碗水端平，要让大家公平交易、高效交易以及提供对于敢违反规则的人的惩罚处理。从朱总理到温总理一直在讲要政府转型，也就是说政府不是我们的领导，而是我们的服务员，是经济的服务员。每天新闻联播里发布的各种法律法规，这就是政府职能的体现。哈，这里面有一个很重要的考核政府是否工作到位的方法是：政府是否在让人民之间的交易变得更低成本更高效率？
经济，归根结底是政治的经济，所以经济学的第五个重要原则是上层建筑对生产力提升的促进作用是否体现在变动的交易成本是否处于下降通道内？也只有这样，才能促进资源合理的配置促进产业的升级与经济的又好又快发展。一句话，交易的变动成本很大程度上取决于政府对经济的服务素质与水平，认识到这一点，对于企业家处理与政府的关系是非常非常重要的。
六、利润引导企业进行有益于增加财富的行为
曾经有个伙伴让我做了一份问卷，是关于企业社会责任是否是企业家第一责任的问题。我的回答很坚定：企业不是慈善机构，企业的唯一目的是股东利润最大化，即是赚钱。不知道谁说的一句：企业不赚钱就是犯罪！这句话的确很对。因为企业只要是合法得到更多财富，这表明了两点：第一点，企业提供的产品或是服务一定是有用的，满足了它的客户的需求，为客户提供的增值，所以他是有益的；第二点，如果企业赚到了很多钱，一样，通过招聘与交税的方式，他给社会解决了就业岗位与财政资金的问题，此时企业也是在做慈善。
512地震后，其实王石讲的某些话是对的，只是那时候人们评价的心情是感性的，所以被重批。但现在不是文化大革命时候，商人不是臭老九，追求利润，发展经济，天经地义，只要企业家能够让自己企业的利润不断增长，那就是最大的爱国了。
七、人们通过帮助他们获得收入
其实这个观点在前面的激励原则里也讲过了，人们交易的出发点是利已的，是为了满足自己需求的，但交易的前提是你提供的产品或服务，是别人能买单的，别人能买单，自然表现对于他，你的产品或服务是有价值的，也就是说，他给了你钱，但你用产品或服务帮助了他人，结果是你帮助了他人。
大部分人认为高收入者是靠剥削他人而获得的收入，其实不然。比如葛优兄弟的收入一定很高，但他收入正来自于他为我们几百万人提供了茶余饭后观看电影解闷或娱乐的电影，在某种程度上讲，买80块的电影票，葛优给我们的回报是一个愉快的晚上与一段休闲的时光，他也为我们创造了价值。同样，比尔盖茨是全球数一数二的人，我们每个人都可能给过他钱，但那也是因为他带给了我们方便。所以任何能长久得到财富的人（除了因腐败或其它非合法手段来得到的财富之外），他们的富有都是因为他们给客户提供了增值的价值。这也不是表明任何富人都是好人，通过权钱交易来的财富、通过游说政府而占有公众利润而带来的财富、通过非法手段带来的财富等这些财富的获得者就是罪恶的，就是没有给我们带来利益却带来麻烦的人，这种人哪一种社会制度下都存在，这是社会公平与政府职能的问题，可能到了共产主义社会就应该没有了吧，我想。
出发点利已，结果利他，这就是经济自然调节规律的奇妙之处，市场里有一只看不见的手，他能让我们每个人为自己私利而奋斗时，自然的能让我们每个人都在做着利他的事情。
八、消费者是上帝
这句话是真理。
任何的政府经济政策、任何的企业经济行为以及任何的组织之间贸易，最好决定者消费者，即出钱的人，如果市场没有答应，一个个人就会失业（因为你提供的价值小于你得到的工资），企业就会破产（因为你提供的服务别人不需要或者超过了他获得的服务所愿意出的最大成本）、国家体制就得调整（因为你制订的经济政策，没有最终的买单者）；
比如说最近的房地产市场就是如此。价格降还是不降？这不是说房地产商人决定的，这是由市场决定的。大家都知道价格是反应价值的，而房子的消费者即买房者的购买能力也是有限的。左手是因为各地当地政府要收高额的土地转让费而导致了房子制造成本中的土地成本的上升，加上房地产商人的暴利，就造成了房地产销售成本的上升、销售价格的高昴。而右手是劳动人民的年平均收入有限，像欧美的房价是买房者年收入的5倍左右。而中国的情况呢？一般是买房者工资的15倍20倍以上！这就表明在政府等诸多因素的影响下，房屋的价值被人为抬高了，而消费者就是我们的上帝们的收入又没有跟上，所以，房子就卖不动了，哈哈，未来情况如何？不用想，也知道。
九、价格是无形的手
如果我去买苹果，结果因为今年主要的苹果产区都改种玉米了，所以市场上的苹果很少，但我们吃苹果的习惯的早就养成了的，需求还是那么多，但市场上的苹果却少了很多，这个时候，经销商看大家都来买苹果，苹果也走俏了，他就会抬高价格，而果农的自然会收获比平时种苹果更多的利润，他就会想，恩，今年苹果还真不错给我的利润很好，那自然明年他就会扩大苹果园的面积，同样，其他农民也获讯说是苹果今年好卖，结果都不种玉米了，改种苹果，各种社会资源都更多的进入到苹果种植领域中来；这样一来，第二年，市场上的苹果就多了起来，但吃苹果的人却没有一下子多太多，一下子供过于求了，这不市场就开始降价了，苹果不好卖了。这样一来，第三年种苹果的人就少了……
如此等等，这些年，苹果是如此、猪肉也是如此，就连高科技创业也是如此，想当年，高科技网络创业者一大把一大把的，那是因为风投敢投钱，市场上也有很多的创业英雄，那时风投投的多啊，难免就有些质量不高的，一下子让风投们都没有赚到钱，之后呢？风投不敢投了，投的也少了，那么市场上的创业者们也少了，很多投机主义的创业者进来了，发现没有混水也没有鱼摸的时候就跑回去打工去了，留下来的企业都是好的企业，而且融资的价格还比较低，这时风投投的企业质量就好了，回报也就好了，这样一来，风投行业的重新红火为也就指日可待了。
谁在调节？价格！
十、没有完美的桃花源
经济是没有完美环境的，短期的经济结果与长期结果，还有政府政策、海外经济走势、行业变动、领域法规、竞争格局以及社会文化思潮的改变都会随时随刻的影响到经济的运行。
任何个人、企业与国家的经济关系都是实时在变化中的，没有唯美的桃花源，有的只是辩证的方法论与实事求是的世界观。
经济发展的规律其实是简单的，如同自然规律一样：物竞天择，适者生存。很简单的事情，不需要公式就能说得明白，为何一定要搞得那么复杂呢？说实话，这些年我上了那么多年的大学，还拿了管理学学士的文凭，但我还真没有搞清楚那些所谓的经济学公式对我有什么实际的用途？简单的东西硬是搞得很复杂，其实没必要。对于21世纪对中国青年而言，什么素质最重要啊？独立思考的能力啊。
